Мобильная версия
ГОСОРГАНЫ
Онлайн-конференция

Ценные бумаги: что нужно знать физическим лицам?

27.02.2013 | 11:00 - 12:00
Для граждан Беларуси ценные бумаги пока остаются малопонятным инструментом инвестирования и сбережения средств. Поэтому свои сбережения белорусы предпочитают хранить в иностранной валюте или в банковских вкладах. По мнению специалистов, недостаточная степень участия населения в сфере рынка ценных бумаг обусловлена низким уровнем информированности. Вместе с тем знание базовых понятий и основ функционирования рынка ценных бумаг поможет не только сберечь деньги, но и приумножить их. Могут ли гособлигации быть альтернативой банковскому депозиту? Как распорядиться акциями, приобретенными в ходе приватизации? В каких случаях можно использовать вексель? Что такое жилищные облигации, и в чем их преимущество по сравнению с долевым строительством? На эти и другие вопросы ответит заместитель начальника отдела регулирования рынка ценных бумаг Департамента по ценным бумагам Министерства финансов Беларуси Евгения Дроздова.

Вопросы можно задавать заранее или непосредственно во время проведения конференции на сайте БЕЛТА www.belta.by в разделе "ONLINE КОНФЕРЕНЦИЯ". Ответы будут публиковаться после 11.00 27 февраля в открытом доступе.

Конференция организована Министерством финансов Беларуси при поддержке Центра правовых решений ООО "ЮрСпектр".

Лента новостей
Все новости

Вопросы конференции

Фокин Алексей, Минск
17 января 2013 года совместным постановлением Совета Министров и Национального банка №31/1 утвержден План совместных действий государственных органов и участников финансового рынка по повышению финансовой грамотности населения на 2013-2018 годы. Какие мероприятия в области обращения ценных бумаг предусмотрены этим документом?

Мероприятия по повышению финансовой грамотности в сфере рынка ценных бумаг, предусмотренные данным документом, основаны на положениях Программы развития рынка ценных бумаг Республики Беларусь на 2011-2015 годы.

Недостаточная степень участия населения в сфере рынка ценных бумаг обусловлена низким уровнем информированности и доверия к инструментам этого рынка. Поэтому в основном свои сбережения граждане хранят в иностранной валюте или в виде краткосрочных депозитов банков, а также вкладывают в объекты недвижимости.

В настоящее время информация о развитии рынка ценных бумаг и возможностях их использования для повышения благосостояния граждан не имеет системного характера и предназначена в основном для специалистов. Сдерживает  развитие рынка ценных бумаг и неосведомленность населения о созданных законодательных основах инвестирования на этом рынке и правовой защищенности вложений.

Для повышения финансовой грамотности в сфере рынка ценных бумаг предполагается реализовать меры, направленные на широкое информирование граждан об их правах и возможностях на рынке ценных бумаг для инвестирования личных сбережений.

В том числе планируется создание доступного источника информации (специализированного интернет-ресурса), содержащего сведения о состоянии рынка ценных бумаг, а также образовательно-просветительных материалов. Это, безусловно, будет способствовать повышению прозрачности и открытости рынка ценных бумаг для отечественных и иностранных инвесторов.

Обсуждение в средствах массовой информации вопросов функционирования рынка корпоративных ценных бумаг, широкое освещение мирового опыта и практических результатов работы отечественных субъектов хозяйствования в данной сфере, а также проводимой государственными органами работы по совершенствованию законодательства позволит повысить уровень финансовой грамотности населения и привлекательность инструментов рынка ценных бумаг. И сегодняшняя конференция - одно из звеньев этой системной работы.


 

Семенович Мария, юрист ООО "ЮрСпектр"
В процессе приватизации значительное количество граждан стали владельцами акций различных ОАО. Доходность таких ценных бумаг, как правило, незначительная. В 2011 году снят запрет на продажу акций ОАО, образованных в процессе приватизации. Насколько активно население пользуется предоставленной возможностью?
После окончательной отмены (с 1 января 2011 года) ограничений на отчуждение акций, приобретенных гражданами в процессе приватизации, рынок акций значительно активизировался. Так, если в 2009 году объем биржевых торгов акциями открытых акционерных обществ составил Br123,57 млрд., то в 2010-м – Br278,83 млрд., в 2011-м – Br249,5 млрд.; в 2012 году – Br752,93 млрд..

Активизировался и внебиржевой рынок акций. В 2010 году на внебиржевом рынке было совершено сделок купли-продажи акций открытых акционерных обществ на сумму Br92,6 млрд.; акций закрытых акционерных обществ – на Br127,5 млрд.; В 2012 году – на Br373, 4 млрд. и Br1 217,3 млрд. соответственно.

Цифры говорят сами за себя.
Цыганкова Елена, юрист ООО "ЮрСпектр"
Расскажите, пожалуйста, о жилищных облигациях. В чем их преимущества по сравнению с долевым строительством?
Жилищная облигация - это именная ценная бумага, удостоверяющая внесение ее владельцем денежных средств на строительство определенного размера общей площади жилого помещения. Жилищная облигация имеет номинальную стоимость в белорусских рублях или иностранной валюте и эквивалент этой стоимости, выраженный в квадратных метрах общей площади жилого помещения.

Гражданин вправе приобрести жилищные облигации только после заключения договора с эмитентом о строительстве жилого помещения. Таким образом, приобретая жилищные облигации, он приобретает квадратные метры конкретного жилого помещения, обязательства эмитента по строительству которого оговорены в договоре.

В отличие от долевого строительства, где к застройщику предъявляются только требования об отсутствии у него задолженности по налогам, сборам (пошлинам), другим обязательным платежам в бюджет, жилищные облигации предоставляют их владельцам дополнительные гарантии в случае неисполнения эмитентом (застройщиком) обязательств по строительству жилого помещения. Исполнение обязательств по таким облигациям обеспечивается залогом, или (и) поручительством, или (и) банковской гарантией, или (и) договором страхования ответственности за неисполнение или ненадлежащее исполнение обязательств эмитента облигаций. В случае неисполнения эмитентом (застройщиком) обязательств по строительству жилого помещения расчеты с владельцами жилищных облигаций будут осуществлены за счет обеспечения.

Кроме того, за деятельностью эмитента жилищных облигаций осуществляется постоянный контроль. На основании представляемых в департамент по ценным бумагам Министерства финансов ежеквартальных отчетов эмитента жилищных облигаций, которые также доступны для любого заинтересованного лица на сайте Министерства финансов (http://www.minfin.gov.by/rmenu/departament/itogi-emit/itogi-obl/), осуществляется мониторинг финансового состояния и кредитоспособности каждого эмитента, что также служит дополнительной мерой, позволяющей минимизировать риск неисполнения эмитентом облигаций своих обязательств перед их владельцами.

Еще одним преимуществом является возможность свободной продажи облигаций их владельцем. Для этого он должен расторгнуть договор с эмитентом по строительству жилого помещения, а тот, кто хочет их приобрести, - заключить соответствующий договор с эмитентом. Только после этого между этими лицами может быть заключен договор купли-продажи жилищных облигаций. Таким образом обеспечивается соответствие количества владельцев жилищных облигаций количеству жилых помещений в объекте жилищного строительства. То есть у нескольких владельцев жилищных облигаций не могут находиться в собственности облигации, предоставляющие право на некоторое количество квадратных метров в одном и том же жилом помещении. Это существенно снижает риски тех, кто инвестирует в жилищные облигации, и является дополнительной гарантией защиты их законных прав. Владелец облигаций при их погашении имеет право получить либо номинальную стоимость облигаций в белорусских рублях или иностранной валюте с учетом требований валютного законодательства (независимо от суммы фактически внесенных для приобретения облигаций денежных средств), либо жилое помещение, соответствующее общему количеству квадратных метров, права на которые удостоверены имеющимися у него  облигациями.

В случае если эмитент не исполняет свои обязательства по строительству жилого помещения, владелец жилищных облигаций вправе потребовать от эмитента полного возмещения причиненных убытков, а также возврата денег, фактически внесенных для приобретения этих облигаций. При этом сумма возвращаемых денежных средств должна быть проиндексирована с учетом индекса изменения стоимости строительно-монтажных работ. Вернуть деньги в полном объеме эмитент должен в течение шести месяцев со дня подписания соглашения о расторжении договора с эмитентом (вступления в законную силу решения суда о расторжении договора с эмитентом), но не позднее одного месяца с даты начала погашения жилищных облигаций, установленной решением об их  выпуске.

Таким образом, жилищные облигации являются более гибким инструментом финансирования жилищного строительства, предоставляющим их владельцам дополнительные гарантии, различные варианты погашения, возможность быстрого выхода из жилищного строительства.
Власов Николай
Используются ли векселя в отношениях между физическими лицами? Может ли вексель заменить договор займа?
В соответствии с Указом Президента Республики Беларусь от 28 апреля 2006 г. №278 "О совершенствовании регулирования вексельного обращения в Республике Беларусь" физические лица не вправе выдавать вексель на территории Беларуси, а также совершать прочие операции (индоссирование, авалирование и пр.) с векселями, выданными на территории Беларуси.
Фокин Алексей, Минск
Сегодня белорусы предпочитают вкладывать деньги в банковские депозиты и в валюту. Какие еще финансовые инструменты для инвестиций существуют в Беларуси? В какие ценные бумаги могут вкладывать свои сбережения физические лица, какие из них пользуются наибольшим спросом? В чем заключается привлекательность вложения средств в ценные бумаги по сравнению с банковскими вкладами и приобретением валюты?
Альтернативой банковскому депозиту и приобретению иностранной валюты являются акции и облигации – наиболее широко распространенные ценные бумаги. При этом наиболее близкими банковскому депозиту по своему экономическому содержанию являются облигации, которые подтверждают обязательство эмитента возместить владельцу ценной бумаги ее номинальную стоимость (сумму предоставленного займа) в установленный срок с уплатой фиксированного процента, если иное не предусмотрено условиями выпуска.

В настоящее время на рынке негосударственных облигаций находится в обращении 684 выпуска 255 эмитентов  на сумму Br66 217,6 млрд. (из них допущено к обращению без государственной регистрации в ОАО "Белорусская валютно-фондовая биржа" биржевых облигаций - 43 выпуска 14 эмитентов на сумму эмиссии Br2 197,8 млрд., или $256,4 млн.), в том числе 147 выпусков 22 банков на сумму Br31 574,2 млрд., 462 выпуска 205 небанковских организаций на Br27 311,3 млрд. и 75 выпусков 28 местных исполнительных и распорядительных органов на Br7 332,1 млрд. Облигации номинированы как в белорусских рублях, так и в долларах США, евро, российских рублях.

Валютные облигации являются хорошей альтернативой покупке иностранной валюты: помимо того, что их владельцу гарантирована сохранность вложенной в них суммы денежных средств в случае изменения курса валюты, он получает еще и дополнительный "бонус" - процентный или дисконтный доход.

Облигации выпускаются с различными сроками обращения (период, на который можно отдать деньги в долг эмитенту): краткосрочные (до 1 года), среднесрочные (от 1 года до 5 лет) и долгосрочные (от 5 лет и более). Ставки годового дохода также предлагаются разные. Как правило, чтобы конкурировать с банковскими депозитами, ставки по облигациям устанавливаются выше.

Так, по зарегистрированным в первом полугодии 2012 года корпоративным облигациям в белорусских рублях, сроком обращения более 1 года средняя процентная ставка составила около 43,5% годовых, тогда как процентная ставка по новым срочным вкладам (депозитам) в белорусских рублях для юридических лиц в июне 2012 года составляла 21% годовых, для физических лиц – 30,9% годовых.

Таким образом, выбор широк: и по эмитентам, и по валюте номинала, и по срокам, и по доходности, что позволяет удовлетворить различные потребности инвесторов (прирост сбережений, защита от инфляции и пр.).

Владелец облигаций имеет возможность практически в любой момент получить свои деньги обратно, продав облигации другому лицу либо самому эмитенту, если досрочный выкуп эмитентом предусмотрен условиями выпуска облигаций. При этом сделки могут быть совершены как на биржевом, так и на внебиржевом рынке (за исключением сделок с биржевыми облигациями, которые обращаются только на биржевом рынке).

Важно отметить, что доходы, полученные при погашении или продаже корпоративных облигаций, выпущенных с 1 апреля 2008 года по 1 января 2013 года, в пределах текущей стоимости освобождаются от налогообложения. Период действия этой льготы продлен до 1 января 2015 года.

Участники рынка активно используют облигации. Так, объем биржевых торгов корпоративными облигациями на 1 января 2013 года составил Br9 504,08 млрд. На внебиржевом рынке на эту же дату было совершено 2 690 сделок купли-продажи облигаций на общую сумму Br24 079,7 млрд., или 27, 9 млн. облигаций.

В любом случае решение вопроса, куда вложить временно свободные деньги, остается за инвестором.

Семенович Мария, юрист ООО "ЮрСпектр"
Что должен сделать акционер ОАО, желающий продать принадлежащие ему акции? Обязательно ли обращаться к профессиональным участникам рынка ценных бумаг, и возможна ли продажа акций ОАО без обращения на биржу непосредственно лицу, пожелавшему их приобрести? Какие ограничения в сфере обращения ценных бумаг установлены в настоящее время в Беларуси?
При совершении сделок купли-продажи с акциями ОАО акционеру необходимо учитывать, что такие сделки он вправе совершать только на биржевом рынке. Исключение составляют сделки, стороной по которым выступает Республика Беларусь или ее административно-территориальная единица; сделки, совершаемые в связи с выкупом акционерным обществом акций собственного выпуска по требованию акционеров; сделки по приобретению акционерным обществом акций собственного выпуска по решению общего собрания акционеров; продажа акционерным обществом акций собственного выпуска инвестору на условиях, предусмотренных бизнес-планом акционерного общества; сделки, совершаемые по решению Президента Республики Беларусь. Это установлено законодательством.

Таким образом, без профучастника (брокера либо доверительного управляющего) не обойтись. Только профучастники - члены фондовой биржи вправе совершать сделки в ее торговой системе. Поэтому для продажи акций акционеру необходимо заключить договор комиссии с таким профучастником. Дальнейшие действия подскажет профучастник. Со списком профучастников, которые допущены к участию в биржевых торгах акциями, можно ознакомиться на сайтах Министерства финансов (http://minfin.gov.by/rmenu/departament/liceniattest/) и ОАО "Белорусская валютно-фондовая биржа" (http://www.bcse.by/bcse-stock-market/participants/stockMembers.aspx). Там же можно найти всю необходимую контактную информацию этих профучастников.

Также на сайте Министерства финансов можно ознакомиться с технологией (пошаговыми действиями) совершения сделок по отчуждению акций на биржевом рынке (http://minfin.gov.by/rmenu/departament/spravka/tehnolog/).
Чернова Ольга
Я хотела бы вложить деньги в акции или облигации. Где узнать, какие акции и облигации в настоящее время можно купить?

На сайте Министерства финансов есть информация обо всех выпусках облигаций, находящихся в обращении (http://minfin.gov.by/rmenu/departament/vipusk-obl/). Кроме того, на сайте Республиканского центрального депозитария ценных бумаг размещены справочники всех выпусков бездокументарных ценных бумаг каждого эмитента (http://www.centraldepo.by/helpserv/emitent/). В бездокументарной форме выпускаются все акции и большинство облигаций.

Сегодня запретов на обращение ценных бумаг нет, так что вы можете купить любую ценную бумагу, конечно, если она будет предложена к продаже.

Также можно порекомендовать просматривать результаты биржевых торгов и сделок, совершаемых на внебиржевом рынке (http://www.bcse.by), чтобы увидеть динамику цен, и отчеты эмитентов, размещаемые на сайтах Минфина, Белорусской валютно-фондовой биржи, Республиканского центрального депозитария ценных бумаг, чтобы определить стоимость ценной бумаги самостоятельно (как правило, в отношении цены акций ориентируются на стоимость чистых активов, приходящихся на одну акцию).

Денис
Я получил наследство, в том числе акции ОАО и жилищные облигации. Как мне переоформить ценные бумаги на свое имя?
Для перевода наследуемых ценных бумаг на счет "депо" наследника в депозитарий, в котором открыт счет "депо" на имя умершего лица, представляются письменное заявление наследника в произвольной форме, содержащее сведения, необходимые для заполнения анкеты депонента, и свидетельство о праве на наследство или его копия либо копия судебного постановления о признании за наследником права собственности на ценные бумаги.

Наследник вправе потребовать от депозитария осуществить перевод наследуемых ценных бумаг в другой депозитарий на свой счет "депо", указав в заявлении номер этого счета "депо".

При наследовании жилищных облигаций обязательно заключение наследником договора с эмитентом этих облигаций, предусматривающего обязательства эмитента по строительству жилого помещения.

Наследование ценных бумаг осуществляется в сроки, установленные Гражданским кодексом для принятия наследства (подачи нотариусу по месту открытия наследства заявления о принятии наследства либо заявления о выдаче свидетельства о праве на наследство), а именно в течение шести месяцев со дня открытия наследства, либо по истечении этого срока по решению суда, если наследник, пропустивший срок для принятия наследства, обратился в суд в течение шести месяцев после того, как причины пропуска этого срока отпали.
Ирина Михайловна
Во время брака муж приобрел 18% акций ЗАО. Каким образом при разделе совместно нажитого имущества в случае развода можно разделить эти акции? Ведь в ЗАО закрытый список акционеров. Каждому запишут в реестре по 9% или я могу требовать оценки чистых активов ЗАО для определения стоимости акций и денежной компенсации? Так как акции относятся к совместно нажитому имуществу, могу ли я каким-либо образом предотвратить совершение сделок с акциями без моего согласия?
Законом "О хозяйственных обществах" (статья 73) установлено преимущественное право акционеров закрытого акционерного общества на приобретение акций, продаваемых другими акционерами. Кроме того, уставом ЗАО может быть предусмотрена необходимость получения согласия общества на отчуждение акций третьим лицам иным образом, чем продажа. Такие положения устава должны приниматься во внимание судом при вынесении решения о разделе имущества при разводе.

Что касается определения размера и получения денежной компенсации за акции, то данный вопрос должен быть решен судом либо соглашением сторон.

Не являясь владельцем, для предотвращения реализации акций вы вправе ходатайствовать перед судом о наложении на эти акции ареста в порядке применения мер обеспечения иска.
Марина Валерьевна
Хочу передать акции в доверительное управление. Куда и к кому обращаться? Как это оформляется? Чем я рискую, передавая акции в доверительное управление?
С перечнем действующих профучастников, содержащим необходимую контактную информацию, вы можете ознакомиться на сайте Министерства финансов.

Обращаясь к профучастнику, имеющему лицензию на осуществление деятельности по доверительному управлению ценными бумагами, вы вправе ознакомиться с локальным нормативным актом профучастника, определяющим условия осуществления доверительного управления. Это перечень выполняемых работ и предоставляемых услуг; порядок действий персонала при обращении клиентов; порядок действий при возникновении конфликта интересов профучастника и клиента; последовательность совершения сделок с ценными бумагами, в том числе на бирже; иные условия осуществления профессиональной деятельности по ценным бумагам.

Также вы можете ознакомиться с тарифами на работы и услуги профучастника, с содержанием примерного договора доверительного управления. Не лишним будет поинтересоваться и деловой репутацией профучастника.

Все эти сведения позволят вам выбрать профучастника, соответствующего  вашим требованиям и возможностям.

Для передачи ценных бумаг в доверительное управление вам необходимо будет заключить договор доверительного управления с выбранным профучастником. При передаче ценных бумаг в доверительное управление к управляющему переходят и все права, удостоверяемые ими, если иное не установлено договором, но собственником ценных бумаг остаетесь вы.

Доверительное управление ценными бумагами может осуществляться в следующих формах:

полное доверительное управление, при котором управляющий совершает юридические и фактические действия с находящимися в доверительном управлении ценными бумагами самостоятельно в пределах договора с последующим обязательным уведомлением вверителя о каждом совершенном действии, если иное не установлено договором;

доверительное управление по согласованию, при котором каждая операция по доверительному управлению осуществляется управляющим после письменного согласования своих действий с вверителем либо с иным лицом, предусмотренным в договоре, путем оформления распоряжения;

доверительное управление по приказу, при котором каждая операция по доверительному управлению осуществляется управляющим на основании распоряжения исключительно по указанию вверителя.

Исходя из степени доверия к профучастнику и вашей степени готовности к риску, вы вправе выбрать любой вариант взаимодействия с ним.

Согласно Гражданскому кодексу доверительный управляющий, не проявивший при доверительном управлении имуществом должной заботливости об интересах вверителя, возмещает ему убытки, причиненные утратой или повреждением имущества, в том числе упущенную выгоду.
Загрузить еще
или перейти на страницу
Онлайн-конференция Ольга Тарасевич 28 апреля Практика применения законодательства по налогообложению прибыли организаций Онлайн-конференция Лукьяненко Артем,
Жук Ксения
27 апреля Группа NAVIBAND готовится к "Евровидению": ожидания, эмоции, подробности
Пресс-конференция Вадим Богуш,
Сергей Касперович,
Лариса Емельянчик,
Николай Феськов
26 апреля Особенности вступительной кампании-2017
Пресс-конференция Виталий Грицевич,
Владимир Рудой
20 апреля Международный слет караванеров в Минске
Пресс-конференция Василий Степаненко,
Ольга Луговская,
Леонид Дедуль
19 апреля Итоги рассмотрения доклада Беларуси о выполнении Конвенции о ядерной безопасности
Брифинг Виктор Франскевич,
Николай Иваньков,
Михаил Литвин
19 апреля Декриминализация отдельных преступлений против порядка осуществления экономической деятельности
Круглый стол Игорь Могилевич,
Александр Раков,
Андрей Плешкун,
Алексей Красинский,
Наталья Новикова
14 апреля Новая стратегия развития финансового рынка: что изменится до 2020 года
Брифинг Екатерина Дулова,
Семен Климанов
14 апреля Пасхальный фестиваль в Минске
Онлайн-конференция Светлана Завадская,
Ирина Скачкова,
Марина Астапенко,
Ольга Рыбаковская
14 апреля Прямая телефонная линия газеты "7 дней" на тему "Законы дачной жизни"
Пресс-конференция Сергей Попков,
Ольга Федореева,
Елена Барковская,
Сергей Сиводедов
11 апреля Актуальные проблемы развития технологий связи и информатизации в Беларуси
Брифинг Дмитрий Набздоров,
Александр Дедков,
Сергей Шиманович,
Сергей Терех
7 апреля Изменение правовых условий лизинга жилья в Беларуси
Пресс-конференция Инна Мардусевич,
Александр Шатько,
Игорь Квашевич,
Андрей Квашевич
6 апреля Музыкально-образовательный проект "Беларусь-тур": уникальный опыт и новые возможности для юных талантов
Пресс-центр

Если вы хотите провести у нас свое мероприятие, пожалуйста, свяжитесь с нами:

тел.: +375 (17) 327-24-47

т/ф.: +375 (17) 327-13-46

e-mail: pressuser@belta.by

Заявка на проведение мероприятия

Адрес: 220030, г. Минск, ул. Энгельса, д. 30, к. 303 (ст.м. "Купаловская", рядом с ТЮЗом).

Руководитель пресс-центра: Криставчук Светлана Алексеевна

Погода
Минск
Барановичи
Бобруйск
Борисов
Брест
Варшава
Вильнюс
Витебск
Гомель
Гродно
Жлобин
Киев
Лида
Минск
Могилёв
Мозырь
Москва
Орша
Полоцк
Рига
Санкт-Петербург
Солигорск
Карта погоды
Курсы валют
Нацбанк Лучшие курсы
Покупка Продажа
EUR
2.0414 BYN 2.032 BYN 2.039 BYN
USD
1.874 BYN 1.866 BYN 1.87 BYN
RUB
3.2883 BYN 3.272 BYN 3.29 BYN
Подробнее курсы валют нацбанка Лучшие курсы
ТВ программа

Видео

Лукашенко: Беларусь и Молдова всегда поддерживали друг друга

Инфографика

В Беларуси повышен бюджет прожиточного минимума Бюджет прожиточного минимума (БПМ) с 1 мая по 31 июля 2017 года в среднем на душу населения в ценах марта текущего года в расчете на месяц составит Br183,82.
Круглый стол Игорь Могилевич,
Александр Раков,
Андрей Плешкун,
Алексей Красинский,
Наталья Новикова
14 апреля Новая стратегия развития финансового рынка: что изменится до 2020 года
Круглый стол Светлана Уклейко,
Людмила Худенко,
Валентина Гинчук,
Ирина Арефьева,
Валентина Капанёва
21 февраля Качественные программы и учебники - ключ к успешному образованию
Круглый стол Ирина Наркевич,
Анжела Скуранович,
Андрей Колтович,
Александр Мороз,
Ольга Шаройко,
Константин Хрусталев
27 декабря Сфера общественного питания в Беларуси: либерализация рынка и перспективы развития
Круглый стол Александр Валиев,
Геннадий Даниленко,
Михаил Плиско,
Константин Голомидов,
Виктор Острога
19 декабря Минская региональная таможня: диалог в преддверии 95-летнего юбилея
Круглый стол Игорь Чернявский,
Инна Лавринович,
Елена Климович,
Алла Сташкевич,
Ольга Попко,
Татьяна Орлова,
Владимир Счастный
13 декабря Роль ЮНЕСКО в сохранении и продвижении национального культурного наследия Беларуси